Saue valla likviidsete varade paigutamise ning kasutuselevõt Art. 4Finantsriskidest tulenevad piirangud

(1) Valla raha, väärtpaberite ning muu finantsvara paigutamisel tuleb arvestada ja juhtida järgmisi valla raha haldamisega seotud finantsriske:

1) likviidsusrisk;

2) valuutarisk;

3) intressirisk;

4) krediidirisk.

(2) Likviidsusrisk käesoleva määruse tähenduses on oht, et vallal ei ole piisaval hulgal likviidseid rahalisi vahendeid valla finantskohustuste kohaseks täitmiseks. Likviidsusriski juhtimise eelduseks on vastavale väärtpaberile likviidse teisese turu olemasolu, kus vajadusel oleks võimalik turuhinda mõjutamata teostada tehinguid kiiresti ja suurtes kogustes.

(3) Valuutarisk käesoleva määruse tähenduses on oht, et valuutakursside muutumine mõjutab valla finantsvarade ja -kohustuste väärtust. Valuutariski juhtimiseks tuleb valla rahaliste vahendite paigutamisel vältida valuutariski võtmist. Finantsvarasid ja -kohustusi, mis on eurodes, loetakse valuutariski vabaks.

(4) Intressirisk käesoleva määruse tähenduses on oht, et intressimäärade muutumine mõjutab investeeringute ja nendelt saadava tulu väärtust ning finantskohustustega seotud kulude suurust. Intressiriski juhtimiseks sõlmitakse vajadusel fikseeritud või ujuva intressiga lepinguid.

(5) Krediidirisk käesoleva määruse tähenduses on oht, et tehingu vastaspoole kohustuste mittekohasest täitmisest tekib kahju. Tehingu vastaspoole finantsseisundi hindamiseks kasutatakse rahvusvaheliste reitinguagentuuride Moody’s või Standard & Poor’s krediidireitingut.